想投資0050正2，你得擁有更強大的認知才行

你可能正在考慮該不該投資 0050正2，如果你有這個疑問，這篇可以給你做為參考。

在談主題之前，大仁想先跟你說兩件事情。

一、認知。

二、能力圈。

你得先思考過這兩件事，才會知道自己是否適合投資 0050正2。

如果你認知不足，能力圈不夠，最好還是別碰槓桿型 ETF。

備註：本篇文章約 4000 字，建議耐心閱讀。

關於槓桿投資法請先參考：

【一百萬實測】槓桿型ETF長期投資法（台灣0050正二 00631L）

認知

什麼是「認知」？

認知的定義有很多，對我而言「認知」就是認識事情本質。

當你了解的事情越多，你的認知就越強大。

假設你是一位木匠，手上只有一把鎚子（擁有的認知）。

因為你沒有其他的工具可以使用，所以看到什麼問題都認為是釘子，都想去鎚個幾下。

這些拿著鎚子就想解決所有問題的人，就是認知不足的人。

認知不足的時候，很多事情你看不見。

讓我講個故事，幫助你更深刻理解認知帶來的侷限有多可怕。

古時候有個乞丐遇到神仙，神仙說可以給他一個願望。

乞丐說：「我要變成像皇帝一樣享受，我要在宮殿外面擺一整排的市集，可以到處吃到燒餅油條肉包，我要整天想吃就吃。」

對一個乞丐來說，因為他不知道皇帝每天吃什麼，他對於享受的認知就是吃燒餅油條吃到飽。

他沒見過世面，他的認知範圍很小。

而大多數人就像這個乞丐一樣，倚靠自己的想像去面對世界，還不認為自己的認知不足。

這種人即使遇到機會，也無法把握。

認知不足的人，會把手上的鎚子當成是唯一解答。

要怎麼做才能避免這種問題？

很簡單，你得先加強自己的認知。

你的認知範圍越廣，你能看到的選擇越多，你手上的工具就越多。

這時你不再是個木匠，你還是個鐵匠，水泥工，甚至是建築師。

當你的認知足夠，你就能看到更好的解決方案。

認知強大的人，會意識到這個世界還有其他更多的可能性。

關於認知，可參考這兩篇文章：

能力圈

什麼是能力圈？

能力圈是指你可以掌握，可以控制的範圍。

在這個領域裡面你會知道哪些事情可以做，哪些事情不行。

如果你對一件事情感到懷疑、不確定、疑惑。

千萬別做。

那是你能力圈外的東西，你沒有能力碰。

想辨別是否在能力圈，有一個很簡單的判斷方式：

任何你詢問「我可不可以…」的問題。

答案都是，不可以。

任何你詢問「可不可以」的事情，都代表你不確定。

確定，你不需要問。

不確定，問了也沒用，因為那是你能力圈以外的事。

就像雷神索爾的鎚子，你不是雷神也不是美國隊長。

你的能力就是舉不起來，不用花時間去拿你舉不起來的鎚子。

你應該把時間花在鍛鍊自己，讓自己可以舉起來再說。

當你能把鎚子舉起來，你不用問自己「可不可以」。

可以，你就舉起來。

不行，你問了也沒用。

所以，不要再問別人「我可不可以」

答案都是不可以。

回到前面的第一件事情，什麼是「認知」？

從能力圈來看，認知就是你對自己了解有多少，知道自己能做什麼。

你的問題，就是你搞不清楚自己的能力圈到哪裡，就這個問題而已。

你應該問的不是「我可不可以」，而是「我的能力圈到哪裡，我可以做什麼事情？」

關於能力圈，可參考這兩篇文章：

你永遠賺不到認知範圍以外的錢

這邊讓大仁再深入討論一下：

以投資為例，很多人的認知範圍狹隘，只敢把錢放在銀行定存。

你跟他說可以投資股票、基金、ETF、房地產。

他會跟你說：「我不敢，投資好可怕。」

但當你叫他去研究投資的相關知識時，他又會跟你說：

「好麻煩喔，我工作都快累死了，沒時間去管那麼多。」

瞧，這就是認知侷限的人。

對一個只敢把錢放在定存的人來說，他的認知就是「定存最安全」。

他的腦中沒有其他可以使用的工具，因為其他工具對他來講都不安心。

這邊請留意一個重點：安心。」

很多人談到投資都會用「安心」這兩個字來欺騙自己。

當你告訴他有更好的投資選擇時，他不要，他只要安心。

為什麼？

因為他把自己的認知鎖在一個小小的範圍，然後覺得外面的世界都好可怕。

當你叫他踏出去一步看看的時候，他又會跟你說我很懶，我在這塊小圈圈裡面就好。

然後以「安心最重要」來安慰與欺騙自己，錯過更多報酬。

有句話是這樣說的：「你永遠賺不到認知範圍以外的錢。」

意思很簡單，當你的認知不足，你看不到其他賺錢的機會。

那些錢，不是你能夠賺到的錢。

舉個例子，很多人投資虛擬貨幣賺大錢。

但對我而言，我對虛擬貨幣的認知不足，所以沒辦法投資任何一塊錢在虛擬貨幣上，我對這項投資無法安心。

無法安心的投資，就是認知範圍以外的錢。

這些機會，再多都不屬於我。

就像對只敢銀行定存的人來說，投資股票也是在他認知以外的事物。

每個人都只會在自己認知範圍裡面行動，賺自己認知範圍的以內的錢。

你的認知，決定你能看到多少機會。

你的認知，決定你的能力圈可以做到多少事情。

認知越強大，選擇越多，機會越多。

我知道虛擬貨幣在我認知範圍以外，所以我不會投資。

我知道 0050正2 在我的認知範圍以內，所以我能夠長期投資。

清楚自己的「認知與能力圈」到哪裡，是每個投資者務必要意識到的重要功課。

50正2 遇到崩盤，不是每個人都可以承受

言歸正傳， 讓我們回到 50正2 身上。

為什麼要繞這麼大的圈子談「認知與能力圈」？

因為 50正2 是兩倍槓桿，所以跌幅會比原型 ETF 來得更大。

這應該是任何一個持有 50正2 的投資者，都要有的基本概念。

如果你是抱持著「可以賺到 0050 的兩倍報酬」，然後對於下跌風險完全沒有思考過的朋友。

建議你千萬別碰 50正2，因為這不是你的認知與能力圈能夠駕馭的。

下面這個例子，你會看到認知與能力圈是如何影響一個人的投資決策。

有位朋友在大仁的臉書留言：

下面就來聊聊我的看法。

一 投資 50正2 不安心，所以回本後就賣出，改買台積電

在 2020 年 3 月因為疫情的關係，50正2 從高點到最低點，總共下跌 52.13％。

這對任何持有 50正2 的人而言，都不是一個容易承受的下跌。

幸好，三月底台股開始反彈，從谷底反攻向上。

這位朋友在 46.7 元的價格賣出 25 張的 50正2， 將這筆錢改買台積電。

這個決定是否正確呢？

從現在這個時間點來看（2022.01.26）：

從結果來看，持有 50正2 報酬高許多。

你可能覺得怎麼那麼笨，好好持有 50正2 現在多賺快一百萬。

是的，從事後來看每個人都知道該怎麼做，但在當下並不是那麼容易的事情。

特別是遇到崩盤大跌的時候， 50正2 因為是兩倍槓桿，所以勢必得承受更猛烈的向下波動。

想知道當時下跌的情況有多可怕嗎？

大仁當時也持有 50正2，遇到下跌我也是一直攤平。

下面圖片可以好好看看，每天跌個 5％ 算是小意思了，連續來個十幾天。

在跌最兇的時候，一天下跌 12.40％。

當跌到最低點大約 26 塊的時候，我的股票市值已經砍半了。

就算是閒錢投資，面對這樣的虧損我想也沒幾個人能夠撐下去。

所以這位朋友在股價回彈時趕緊賣出，這點我可以理解。

因為這種下跌實在不是常人可以忍受的。

這邊要延伸到留言第二個重點：

「能夠抱住，才能賺大錢。」

二、 能夠抱住，才能賺大錢

這句話我非常認同，如果你的投資組合無法讓你安心，你就無法堅持到底。

不管這個這支股票再好，任何無法堅持到底的投資策略都只會有一個結局：失敗。

所以，這位朋友從 50正2 轉為能夠讓自己安心的台積電，這是正確的作法。

因為 50正2 已經無法讓他安心持有。

與其如此，不如投資自己能夠相信的股票還比較能夠堅持下去。

雖然台積電漲幅低了許多，但至少是他能夠抱住的投資標的。

如果持有 50正2 會感到擔憂，不管後面漲再多，都不是他能夠賺到的錢。

（備註：但也別因為想要安心，而錯過更多可能性）

投資 50正2 需要更強大的認知

為什麼大仁一直強調「認知」與「能力圈」？

因為認知不足的人遇到崩盤大跌容易陷入恐慌，無法確定自己的決定是否正確。

你會一直質疑自己：

我是不是做錯了？

我買 50正2 是不是錯誤的決定？

我是不是應該早在下跌之前就賣出？

早知道我就應該選擇 0050 才對？

遇到 2020 年三月那種疫情崩跌時，很多人會感到無法安心，覺得害怕。

重點來了，會覺得不安就是因為「認知不足」。

當你的認知足夠強大的時候，面對如此大跌，你也能夠承受下來。

你得堅持相信未來。

你得相信台灣所有公司會努力走出泥沼，創造越來越高的營收。

你得相信台灣長期以來的發展，不會停止在這一刻。

你得相信台灣會持續進步，持續成長。

當你能夠如此相信，你就不會放棄 50正2。（因為它幾乎代表整個台灣）

如果你沒辦法做到這樣，遇到下跌的時候你會感到恐慌害怕。

那麼，0050正2 就不是適合你的投資選擇。

因為它沒辦法讓你感到安心，它是在你認知範圍以外的機會。

這個機會不屬於你，這不是你該賺的錢。

這也是為什麼大仁會強調投資 50正2，需要有更強大的認知。

因為兩倍槓桿得承受比原型 ETF 更猛烈的下跌攻勢。

如果你沒有準備好，可能會在某一次的大跌中嚇到賣出，造成無可挽回的損失。

當你的認知不足以駕馭 50正2 的時候，請別投資它。

這不是你能力圈該做的事情。

結論

這篇文章有點長，讓我幫你做個重點整理：

任何想投資 50正2 的朋友，請再看一次這張圖片的下跌幅度。

問問自己：如果遇到這種跌幅，我是否可以堅持下去？

如果不行，就代表你的認知尚未能夠接受這項投資。

代表 0050正2 不在你的能力圈，你無法駕馭。

認知強大的人，不會去質疑自己的選擇。

因為他知道自己在做什麼，他只需要慢慢前進就好，時間會給予他答案。

這就是長期投資者可以堅持下來的原因，認知強大。

如果你想問大仁：「我可不可以投資 50正2？」

我的答案只有一個，不可以。

任何你感到不確定，不安的投資決定，答案都是不可以。

請先加強你自身的認知，等到認知足夠的時候，你就不必問「可不可以」了。

你的認知，將會告訴你答案。

它會告訴你這個決定，是在你的能力圈以內，還是你的能力圈之外。

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